Практикум трейдера - Алігатор Білла Вільямса
Алігатор Білла Вільямса
Алігатор Білла Вільямса – це три ковзні середні. Однак їх застосування заслуговує на розгляд в окремій статті. Але перш, ніж ми розглянемо Алігатор Білла Вільямса, давайте згадаємо класичне застосування ковзних середніх.
Олександр Елдер вважає, що найбільш важлива інформація, яку дають середні ковзаючі, це зростає зараз ринок, падає або знаходиться в бічному русі. Визначається ця інформація з кута нахилу ліній. Чим крутіше нахил, тим тренд сильніший. Якщо середні спрямовані вгору - висхідний тренд, якщо вниз - низхідний. Якщо середні переплетені та йдуть майже горизонтально, ринок відпочиває.
Вважається, що одна ковзна середня дає мало інформації. Тому використовують одночасно дві та більше середніх з різними періодами. Період середньої або її вікно вибирається в залежності від тих цілей, які Ви перед собою ставите. Чим менше вікно середньої, тим коротші тенденції Ви спостерігаєте.
Використання кількох середніх з різними періодами дозволяє одному робочому столі бачити тенденції різних часових порядків.
Річард Дончіан, один із перших трейдерів, які звернули увагу на середні і став надалі експертом з цього інструменту, вважав за краще використовувати поєднання 4-, 9- та 18-денних простих середніх. Сигнал на відкриття позиції надходив, коли всі три лінії дивилися в одному напрямку.
Підібрати для себе вікно середньої можна як логічним, так і досвідченим шляхом. Деякі трейдери намагаються прив'язати період середньої до циклічності ринку. Жаль тільки, що наявність на фінансових ринках якоїсь циклічності так і не доведено. Є лише думки різних людей. Хтось бачить сезони на ринках, хтось не має. Хто-то вважає, що дні тижня для торгівлі мають різну вагу, але з середнім періодом ця інформація не пов'язується.
З досвіду можна тільки додати, що якщо Ви для торгівлі використовуєте хоча б 2 середні, то відкриватися варто тільки від найшвидшої з них (вона має найменший з вибраних періодів) за тенденцією і ніколи проти.
Інше призначення середніх – роль рівнів підтримки та опорів. При цьому середні можна підібрати так, що вони можуть допомагати Вам відрізняти відкат від зміни тренду. Ситуацію відкату ми спостерігаємо, коли ціна відбивається від однієї із середніх, зміна тренду супроводжується пробоєм довгострокової середньої.
А ось тепер повернемося до Алігатора Білла Вільямса. Коли я вперше побачила цю назву, то подумала: «От же дісталося дядьку, якщо ринок для нього схожий на крокодила!» ? Але я була не права. Саме від оцінок ринку Вільямс якраз і намагається піти у своїх роботах. Алігатор - це зона ринку, всередині якої торгувати безперспективно так само, як і годувати собою алігатора. Надовго Вас не вистачить.
Швидка лінія, «губи», є 5-періодним ковзним середнім, зміщеним на 2 бари в майбутнє. Вона відображається на графіку зеленим кольором.
Середня лінія, "зуби", що фарбується в червоний колір, є 8-періодною ковзною середньою, зміщеною на 5 барів вперед.
Повільна лінія, "щелепа" (синя лінія), - це 13-періодна ковзна середня, зміщена на 8 барів у майбутнє.
Усі середні вважаються за принципом (H+L)/2.
Не питайте мене, чому саме такі періоди, навіщо вони зсунуті вправо і чому саме такі бари. Вільямс багато років відточував свою систему і з моменту виходу першої його книги «Торговий Хаос» індикатори, що входять до його системи, змінилися, а ось Алігатор немає.Вільямс каже, що ці лінії розраховані математично.
У програмах з технічного аналізу Алігатор – це три ковзні середні. Але ось у Вільямса Алігатор – це поєднання вже згаданих ліній із фрактальною геометрією та нелінійною динамікою.
Не можу сказати, де тут «закопано» нелінійну динаміку (за освітою я гуманітарій), а ось фрактали ми з вами вже розглядали. Тепер можна подивитися на спільну роботу цих інструментів докладніше.
Насамперед, при плануванні угод нас цікавлять ринки, де Алігатор «спить», тобто всі три його лінії переплетені. Поки Алігатор ситий і задоволений попереднім рухом відпочиває, ми звертаємо увагу лише на фрактали. Будь-які інші сигнали на відкриття позицій, які нам можуть дати додаткові індикатори, ми не беремо до уваги. Нас цікавлять лише ті фрактали, які сформувалися поза пащею Алігатора (рис. 1).
Як бачимо, три фрактали нам нічого до пуття не дали, а ось четвертий призвів до більш прибуткової позиції.
Перший, другий, третій фрактали послідовно дійсні, поки з'являються пізніші фрактали. Ордера на відкриття позицій ми ставимо на один пункт вище максимуму фракталу для позицій вгору і за умови, що фрактал буде подолано вище червоної лінії, або на один пункт нижче мінімуму фракталу, який буде подолано нижче червоної лінії, для коротких позицій. Це правило допоможе нам не потрапити в пащу до Алігатора.
Якщо ціні завгодно прогулятися через пащу Алігатора, то це без нас. Ми не пташка Тарі, для нас це небезпечно.
Але трапляються випадки, коли фрактал, сформований усередині пащі, може дати торговельний сигнал.
Є умова, за якої недійсний фрактал може стати дійсним. Ця ситуація відображена наМал. 2
Фрактал, обведений кругом, є недійсним для формування сигналу на продаж. Головним чином тому, що він сформувався вище за лінію «зубів» (червоної лінії). Крім того, він знаходиться всередині пащі Алігатора. Але якщо ціна рушить вниз, то пробій цього рівня буде вже нижчим за червону лінію і фрактал стане дійсним.
Зворотний бік цієї медалі - добрий прибуток від спійманого руху. Нерідко, особливо зараз, ринок виривається межі пащі Алігатора одним потужним імпульсом. Технічно цей імпульс виловити вручну складно. Це і швидкість спрацьовування Інтернету, і якісь зовнішні чинники, коли ви ненадовго відійшли від комп'ютера, а в цей час «фантомас розбушувався», і якісь правила Вашого брокера, коли спред збільшується в 10 разів під час виходу певних новин і т.д. д. Відкладені ордери, встановлені за цією методикою, допомагають опинитися в потрібному місці в потрібний час.
Додатковим підстрахуванням, на мій погляд, при застосуванні даної системи може бути також керування розмірами лотів. Наприклад, поки Алігатор спить, ордери можна встановлювати з мінімальними лотами. Якщо ми опинилися в потрібному руслі, то розмір позиції завжди можна, я сказала б навіть потрібно, збільшити. При доливці позиції можна скористатися не тільки фракталами, а й будь-якими іншими сигналами в напрямку знайденого руху. У цьому випадку плата за визначення напряму ходу ринку буде мінімальною і цілком можна порівняти з можливим прибутком.
Вільямс стверджує, що за мінімальними розрахунками його система (без мого останнього зауваження про розмір лотів, природно) стабільно дає 10% прибутку на місяць. Хтось із його учнів робить і більше. Але тут уже все залежить від психології трейдера, котрий використовує ці інструменти.
Коли позиція вже відкрита, то логічними точками для встановлення стоп-лосса можуть бути червона лінія «зубів» Алігатора, або зелена лінія «губ». Останній варіант застосовується, якщо тренд розвивається дуже інтенсивно та червона лінія надто далеко від графіка ціни. Якщо стоп і на зеленій лінії на Вашу думку далекі і при розвороті ціни призведе до втрати значної частини прибутку, його можна помістити безпосередньо біля протилежного тренду екстремуму поточного або попереднього бару. Вирішувати трейдеру.
Але я б не писала про Алігатора, якби все було так просто. Я вже знайомила Вас з тим, як глибоко копав Білл Вільямс у спробах знайти Грааль.
Що нам це дає? Ще трохи теорії? Лінії Балансу, ті самі «зуби», «губи» та «щелепи», - це рівні, де була б ціна, якби не надходила якась нова інформація від Хаосу.
В результаті своїх досліджень для роботи на фінансових ринках як інструмент він взяв до уваги лише червону, середню лінію Алігатора. Її й надалі розглядатимемо і називатимемо Лінією Балансу.
Тепер згадаємо порівняння із гірським піком. Як і людям, ціні легше спуститися з гори, ніж піднятися на неї. Тому потрібно менше енергії у вигляді нової інформації для того, щоб ціна «відлетіла» від Лінії Балансу, і більше інформації для того, щоб ціна наблизилася до неї. Як і люди, ціна віддає перевагу шляху найменшого опору.
Це означає, що з торгівлі ми можемо брати як фрактали, а й цінові бари. Головне, звертати увагу на розташування бару щодо Лінії Балансу.
При пошуку точки покупки аналізується лише максимум бару, для пошуку точки продажу - мінімум цінового бару. При цьому нам потрібно знайти базовий бар. Це може бути або поточний бар, абонайближчий бар із більшим екстремумом у потрібному нам напрямку (з більшим мінімумом для продажу або з більшим максимумом для покупки).
Тепер для визначення точки входу нам потрібен лише один новий максимум (мінімум), якщо ми рухаємося від Лінії Балансу (рух під гору), і два нових екстремуми, якщо вибираємо напрямок до Лінії Балансу (до вершини гори). Слід сказати, що це фільтр досить добре спрацьовує. Питання вибору напрямку позиції ми тут не розглядатимемо.
І це правило призводить до ще одного висновку. Якщо ціна показує все новий і новий максимум, то ми не маємо базового бару. Тобто нам потрібно почекати відкату ринку, коли буде ситуація, коли ліворуч від базового бару є більш високий максимум, якщо ми шукаємо сигнал на купівлю, або більш високий мінімум, якщо ми шукаємо сигнал на продаж.
За описом здається все складним, але, сподіваюся, малюнок це враження розвіє.
Тут проілюстровано дві різні ситуації.
1) До точки А (уявіть, що бар А останній на графіці) у нас немає базового бару для відкриття короткої позиції, оскільки ліворуч від нього ціна малює все нові й нові мінімуми. Потрібно чекати відкоту вгору, щоб з'явився базовий бар та сформувався сигнал Лінії Балансу на продаж. Коли ринок дійшов до бару Б, він цілком міг взяти він роль базового бару, а мінімум попереднього ми взяли б як точку входу. У цьому випадку ми рухалися б геть від Лінії Балансу, тому ліворуч від базового бару нам достатньо лише одного мінімуму. Щоправда, він так і залишився не подоланим.
2) Але в точці Б (тепер він у нас останній і далі нічого ще немає) ми вирішили рухатися вгору. Для цієї ситуації один із попередніх барів стає базовим (на нього вказує стрілка). Тепер ми йдемо в гору, тобто до ЛініїБалансу, тому нам потрібно цілих два максимуми, які були б вищими за максимум базового бару. Бари, які дають нам ці максимуми, відзначені цифрами, а рівень відкриття позиції – горизонтальною межею. В даному випадку ми опинилися б на ринку.
Ось такими непростими можуть бути прості середні ковзаючі. З моменту їх появи вони піддавалися різним поліпшенням, які призводили до складніших математичних розрахунків. Я говорю про появу експоненційних і виважених ковзних середніх.
А скільки вони породили різних індикаторів? Та більшість із них так чи інакше використовують ковзні середні. Але, схоже, скринька відкривається зовсім з іншого боку.
Не ми створювали цей світ, тому важко сказати, наскільки вірними є філософські викладки Білла Вільямса. Але його методи працюють. У ході приватних уроків він навчив понад 700 осіб, які стали успішними трейдерами. І це ще квіточки! Один із стовпів фондового ринку, чиє ім'я знамените на весь світ, але Біллом Вільямсом залишено в таємниці, пропонував йому суму з сімома нулями, щоб його нова книга «Нові виміри в біржовій торгівлі; як отримати прибуток з хаосу: ринки акцій, облігацій і ф'ючерсів» ніколи не побачила світ, як і всі матеріали, покладені в її основу.