Легальна втеча капіталу
Легальна втеча капіталу відбувається переважно у вигляді зростання зарубіжних активів українських комерційних банків, купівлі іноземних цінних паперів та Припливу іноземної готівкової валюти в Україну для її продажу бажаючим. Нелегальна втеча капіталу складається з непереведеної з-за кордону експортної виручки і передоплати імпорту, контрабандного експорту, що не надійшов, а також з формально втраченої вигоди за бартерними операціями. Непридатне вивезення капіталу з України становить кілька десятків мільярдів доларів, значно перевищуючи ввезення капіталу в країну. Провідною формою вивезення капіталу з України в період 1991 - 93 р. був експорт позичкового капіталу в колишні радянські республіки. Україна субсидувала їх на суму, що склала близько 8% українського ВВП, надаючи їм так звані технічні кредити для купівлі українських товарів та занижуючи ціни на них порівняно зі світовими. Однак останніми роками державні кредити невеликі, їхню роль на себе взяли експортні кредити підприємств, а також поставки товарів до країн — членів СНД, які часто не повністю оплачуються і перетворюються на заборгованість цих країн України. Вивезення підприємницького капіталу з України відносно невелике. Уряд України намагається обмежити, взяти під контроль процес витоку капіталу за кордон, перетворити його на каналізований, контрольований вивіз капіталу. Контроль за рухом валютних коштів - це, насамперед, контроль за банківськими установами, здійснюють операції з їх переведення. Такий рух за межі України може здійснюватися у двох формах: готівковій та безготівковій. Перша форма – це компетенція митних органів, друга – переважно Центробанку України. Важливо також, щоб коштиукраїнських підприємств та організацій перебували на рахунках саме українських банків. Якщо вони підуть на рахунки закордонних банків (а саме це зараз і відбувається), то опиняться поза досяжністю українських контролюючих органів. Слід мати на увазі, що будь-яка система контролю та регулювання повинна бути комплексною і впроваджуватися цілком, щоб не утворити нових дір і дірок для витоку капіталу. Обмеження процесу "втечі капіталу" може здійснюватися шляхом застосування таких конкретних заходів:
1) єдиного митно-валютного контролю за репатріацією виручки від експорту та імпорту товарів та послуг; особливого контролю за бартерними операціями;
2) ліцензування вивезення капіталу;
3) інвентаризації українських інвестицій за кордоном, з'ясування дійсної кількості підприємств та обсягів капітальних вкладень
Щодо заходів протидії відтоку капіталів (у тому числі нелегальному) висловлено два істотно різняться підходи, які з певною часткою умовності можуть бути позначені як ліберально-ринковий та адміністративно-державний.
З точки зору прихильників першого підходу, ця проблема вирішиться сама собою в міру просування ринкових реформ, нормалізації ситуації в галузі оподаткування та загального покращення умов інвестиційного клімату в Україні.
Відповідно до другого підходу, характерного для українських зовнішньоекономічних відомств та деяких федеральних служб, а також для низки українських учених, витік фінансових ресурсів з України обумовлений загальною криміналізацією економіки та масовими зловживаннями у сфері зовнішньоекономічної діяльності (насамперед через її надмірну лібералізованість). У цьому вона виступає самостійним чинником руйнації господарського потенціалу. Для протидії витокукапіталів потрібно посилити державний контроль над валютними та зовнішньоекономічними операціями та вжити цілеспрямованих заходів (у тому числі законодавчих) щодо боротьби з правопорушеннями та корупцією в цій галузі.
Більшість фахівців визнають, що поряд із ринковою стабілізацією економіки (як базової умови для запобігання подальшому витоку капіталів) потрібні ще й спеціальні заходи, не пов'язані з макроекономічним регулюванням. До цих заходів належать, зокрема, такі:
цілеспрямоване покращення інвестиційного та підприємницького клімату, створення критичної маси довіри до уряду та фінансових інститутів.
зміцненню довіри до української економіки за допомогою забезпечення збалансованості бюджету; поліпшення податкової системи та податкового адміністрування; забезпечення надійної роботи банківської системи; захисту прав кредиторів та інвесторів; прозорості фінансової звітності всіх підприємств та організацій; підвищення ефективності у боротьбі зі злочинністю та корупцією, покращення роботи прокуратури та судової системи; Суворого дотримання федеральних законів по всій території РФ.