Що таке Margin Call на Форексі і як його запобігти
Що таке Margin Call на Форексі і як його запобігти?
Margin Call на ринку Форекс
При відкритті кожної угоди в торговому терміналі МетаТрейдер 4, інформаційний рядок у вкладці «Торгівля» доповнюється кількома даними. З'являється інформація про рівень рахунку та рівень вільної маржі. Перший показник є не що інше, як відношення коштів на торговому рахунку (сума балансу та прибутку або баланс за вирахуванням збитків залежно від поточного фінансового стану ордера) до маржі (заставна сума за можливість користуватися кредитним плечем). Розмір цього рівня є показовим у визначенні Маржин колла.
По суті Margin Call - це попередження від брокера, що на торговому рахунку скоро закінчаться кошти, і угоди будуть закриті примусово при досягненні рівня Стоп аут, розмір якого відрізняється в залежності від брокерської компанії. Наприклад, у брокераForex4You рівень Маржин кол становить 100%, а рівень Стоп Аут - 20%. Виняток становить лише центовий рахунок. Там ці цифри менші. Що вони означають?
При завищенні лота чи тривалому утриманні збиткових позицій, коли плаваючий збиток угод досягає критичних значень, екран у терміналі починає підсвічуватися рожевим кольором. Це означає, що досягнутий рівень Маржин кол і необхідно поповнити торговий рахунок, щоб угоди небули зачинені примусово брокером.
У компанії Forex4You така подія відбувається, коли у рядку «Рівень рахунку» цифра знижується нижче 100%. Якщо знехтувати попередженням брокера, і ситуація не розгорнеться в позитивний бік для трейдера, а ціни продовжуватимуть рух проти відкритих позицій, рівень рахунку знизиться ще сильніше. Коли буде досягнуто рівня 20%, угоди закриються автоматично по стоп-ауту.
Margin Call і Stop Out - вимушений захід від брокера. Якщо трейдер не вносить додаткові кошти, щоб підтримати поточні збиткові позиції, сума втрат зростає з рекордною швидкістю. Якщо брокер не закриє ці угоди, баланс торгового рахунку може піти в мінус. У такому разі компанія ці збитки компенсує власним коштом. Щоб уникнути таких ситуацій, і було введено процедуру примусового закриття ордерів.
У деяких компаніях рівень Маржин колл і Стоп аут повністю відсутній, оскільки між трейдером та брокером укладено письмовий договір з мокрою печаткою про те, що збитки, що перевищують суму балансу рахунку, будуть погашені за рахунок клієнта. Такою схемою користується відомий брокер Дукаскоп. Компанія страхує себе від непередбачених втрат іншим методом – за рахунок свого клієнта.
У торговому терміналі наступ Маржин Колла виглядає так.
Принципи розумного управління капіталом чи як уникнути Маржина колла?
Зазвичай екран починає блимати рожевим кольором при зниженні рівня торговельного рахунку до менше 100%. Щоб не допускати таких ситуацій, необхідно завжди підтримувати рівень хоча б на цифрі 1000%.
У прикладі вище видно, що після відкриття двох угод ціна валютної пари пройшла проти ордерів лише 60 пунктів, а на торговому рахунку вже виник Маржинкол. Якщо закрити угоди за поточною ціною, то трейдер втратить майже половину свого капіталу за один раз. Так торгувати в жодному разі не можна. Перед відкриттям кожного ордера необхідно правильно розрахувати розмір лоту для безпечної торгівлі. Як це зробити?
Класики технічного аналізу рекомендують закладати в угоду трохи більше 2% ризику. Тобто за найгіршого сценарію ви не повинні втратити більше 2% від свого капіталу за одну операцію. Якщо ви ведете інтенсивний трейдинг і кілька одночасно відкритих угод вам не рідкість, розмір ризику поширюється на всю серію ордерів.
Перш ніж відкрити угоду, необхідно визначити розмір стоп-лосса. Саме він і братиме участь у розрахунку потенційних втрат у разі негативного сценарію. Потім за допомогою математичних розрахунків потрібно розрахувати лот, виходячи з даних, що втративши Х пунктів ви можете втратити суму, розраховану як добуток балансу рахунку на 2%. Втім, цього вручну вже робити не доводиться. В Інтернеті є спеціальні калькулятори та навіть скрипти для терміналу МетаТрейдер, які самостійно вважають безпечний обсяг угоди.
Якщо ви надаєте перевагу більш агресивній торгівлі, можете збільшити суми ризиків до 5-10% за серію операцій або весь торговий день. Перевищувати ці цифри не рекомендується, якщо ви не хочете наблизити наступ Маржин колла на своєму торговому рахунку. Найчастіше він наздоганяє тих трейдерів, які не обмежують ризики у своїй торгівлі за допомогою стопів.
Margin Call – явище, з яким ви можете ніколи не зіткнутися. Для цього достатньо не входити до угод половиною чи всім капіталом, вчасно закривати збиткові позиції чи використовувати стоп-лосс за призначенням. Якщо ви дотримуватиметеся цих простих правил, ви ніколи не побачитерожевий екран у вікні торгового капіталу.
Пам'ятаємо, що прибутковість торгівлі дуже залежить відобраного вами брокера!