Стратегія дивесифікації бізнесу, виробництва, ризиків
Підприємницька діяльність, за визначенням, протікає за умов невизначеності та ризику. Ризик пов'язаний з можливими втратами або ймовірністю зниження доходів нижче за допустиму межу аж до повного банкрутства компанії. Як інструмент, що мінімізує ризики та дозволяє здійснювати їх профілактику, економісти ввели поняття диверсифікації.
Сенс диверсифікації
Диверсифікація означає «розширення видів діяльності, перехід до різноманітних способів господарювання». Стосовно окремого підприємства це «розширення сфери економічної діяльності підприємства». У сфері фінансів, де товаром є кошти, цінних паперів, валюта, диверсифікація визначається як «розподіл капіталів між різними об'єктами».
Всі ці заходи сприяють досягненню найбільш явної мети зменшення ступеня ризиків (ступеня зниження доходів), оскільки наявність не одного, а різноманітних джерел прибутку дозволяє отримувати її навіть при збитковості деяких об'єктів. Існують ще й менш помітні на перший погляд, але важливі цілі диверсифікації, про які буде сказано нижче. Досягнення цих цілей становить сенс диверсифікації.
Класифікація ризиків
Класичне розуміння ризику – загроза несприятливого результату подій. Неокласичне розуміння це ймовірність відхилення від запланованого результату. Розвиток торгово-економічних відносин зажадав знань про управління ризиками.
У 60-х роках минулого століття американський вченийІгор Ансофф запропонував теоретичну розробку диверсифікації як напрямку стратегічного розвитку підприємства.
Прийнято ділити ризики на систематичні, що не піддаються диверсифікації, і несистематичні або диверсифіковані. Крім того, варто виділяти короткочасні та постійні ризики.
Систематичні ризики
Вони визначаються станом політики та економіки країни та світу. До них відносять:
- ризик, що залежить від зміни процентної ставки,
- інфляційний,
- податковий (пов'язаний із зміною податкової політики),
- валютний (через зміну курсів валют),
- політичний (викликаний зміною уряду, війною, іншими політичними подіями),
- країновий (залежить від економічної та політичної стабільності країн, що є експортерами або імпортерами цієї країни).
Несистематичні ризики
Вони пов'язані з діяльністю підприємства або галузі, яку підприємство представляє. Їх причини криються у господарській діяльності підприємства, діях самого підприємця, відсутності чи недостатності інформації про партнерів та конкурентів. Підприємець, що має поняття про диверсифікацію, може зменшити ці ризики, підключившись до інших сфер діяльності.
Серед несистематичних ризиків виділяють:
- виробничі (викликані зниженням запланованого обсягу виробництва чи реалізації продукції через недосконалість або порушення технології, шлюбу, падіння попиту на продукцію, підвищення цін на сировину, енергоносії тощо);
- комерційні (належать до сфери реалізації товарів та послуг на ринку; пов'язані з транспортуванням товару, прийманням його покупцем, втратою товару);
- фінансові(Виникають при проведенні фінансових угод. Ризик невиконання фінансових зобов'язань по відношенню до інвестора - це кредитний ризик. Можливе знецінення капіталовкладень зумовлює інвестиційний ризик).
Короткочасні ризикиналежать до періоду угод, платежів, повернення кредиту.
Постійні ризикиможуть бути характерними для певної сфери економіки або окремого регіону. Причиною постійних ризиків є недосконалість нормативно-правової бази та захищеності підприємця.
Методи диверсифікації
Усі відомі методи, чи стратегії, зводяться до наступного.
При диверсифікації виробництвазбільшується асортимент продукції і на послуг, орієнтованих різні споживчі групи. Це потребує впровадження нових технологій, організації підприємств біля інших регіонів.
При диверсифікації у сфері поставок і збутуробота ведеться кількох ринках, оскільки всі ринки одночасно неможливо знайти збитковими. Необхідно також збільшення кількості споживачів та постачальників. Такий захід дозволяє не залежати від них. Підприємець може безболісно відмовлятися від роботи з несумлінними партнерами, маючи можливість обирати найнадійніших.
При диверсифікації вкладеньзастосовується розподіл грошей між багатьма об'єктами. Інвестувати краще не в один великий проект, що може поглинути всі готівку, а в ряд дрібних. Політика банків потребує розподілу капіталу для позичок серед великої кількості клієнтів. Для запобігання ризикам правила банку забороняють видавати кредит, сума якого перевищує 10% капіталу банку.
Вільні кошти (вклади) найкраще розподіляти між різними фондами або фінансовими інструментами, такими як акції, облігації, валюта, дорогоцінні метали, не вкладаючи всі кошти, припустимо, в акції однієї компанії. При цьому треба мати певну економічну грамотність, щоби вибрати надійні об'єкти вкладення. Інвестування з розрахунком на прибуток навмання, без економічного аналізу, фахівці називають «наївною диверсифікацією», яка може всупереч очікуванням призвести до збитків.
До речі, життєва практика підказує, що навіть простому громадянинові вклади під відсотки не варто розміщувати в одному банку. Краще їх розподілити між двома-трьома найнадійнішими банками. Умови зберігання вкладів у них зазвичай мало різняться, але ризик втратити всі гроші зменшується.
Що дає диверсифікація?
За допомогою диверсифікації бізнесу досягається не лише зниження ризиків. В умовах невизначеності та непередбачуваності зміни обстановки, в якій доводиться працювати підприємцю, цілі диверсифікації виявляються спрямованими на виживання компанії. Ці цілі такі:
- Стабілізація. Бізнес, що проник у різні сфери економіки, має більше шансів встояти навіть за несприятливих умов.
- Гнучкість. У разі непередбачуваних подій компанія все одно виявиться на плаву завдяки різноманітним видам діяльності.
- Зростання. За умови сприятливої ситуації можна збалансувати підприємницьку діяльність таким чином, щоб ліквідувати її збиткові види та зосередитися на прибуткових, вкладаючи кошти для їх розвитку.
Як бачимо, грамотна диверсифікація – надійний економічний інструмент управління бізнесом.