Управління обіговими коштами - Управління обіговими коштами на прикладі ІП - Бородін П

Управління підприємством носить характер безперервного процесу, здійснюваний у вигляді реалізації функцій менеджменту. У його складі виділяють планування, організацію, координацію, мотивацію та контроль. Ці функції, тобто конкретний вид управлінської діяльності, послідовно складаються зі збору, систематизації, передачі, зберігання інформації, вироблення та прийняття рішення, а також приведення в дію та контролю за виконанням рішень.

Управління оборотними активами становить найбільшу частину операції фінансового менеджменту. Це з великою кількістю елементів їх внутрішнього матеріально - матеріального і фінансового складу потребують індивідуалізації управління; високою динамікою трансформації їх видів, пріоритетною роллю у забезпеченні платоспроможності, рентабельності та інших цільових результатів операційної діяльності підприємства. До оборотних активів належать; запаси сировини, матеріалів та напівфабрикатів, запаси готової продукції, поточна дебіторська заборгованість, грошові активи та інші оборотні активи.

Управління обіговими коштами є невід'ємною частиною системи управління. У його рамках відбувається вирішення питань, пов'язаних із визначенням величини та оптимальної структури оборотних активів, джерел їх формування, організацією поточного та перспективного управління оборотним капіталом тощо.

Управління оборотними коштами включає вирішення наступних завдань:

· Ведення розрахунку мінімально достатніх коштів для авансування оборотних активів з метою безперебійної та ритмічної роботи підприємства (це завдання вирішується нормуванням оборотних коштів);
· Розробка облікової політики для оптимізації оподаткування шляхом:вибору методів амортизації МШП, списання товарно-матеріальних цінностей, визначення виручки від реалізації тощо;
· Здійснення прискорення оборотності оборотних коштів на кожній стадії обороту капіталу.

У системі управління оборотними засобами виділяють керуючу та керовану підсистеми, які відповідно представлені суб'єктами та об'єктами управління. До об'єктів управління слід віднести безпосередньо активи, куди входять авансування оборотного капіталу, елементи оборотного капіталу, джерела формування, і навіть різноманітність економічних відносин, що у процесі кругообігу оборотних засобів. У підсистемі, що управляє, слід виділити відповідні суб'єкти управління - служби та органи управління, які використовують специфічні методи цілеспрямованого впливу на оборотні кошти.

Планування займає важливе місце у системі управління оборотними засобами. У ході планування підприємство на основі аналізу зовнішньої та внутрішньої інформації оцінює стан оборотних активів, їх структуру та величину, визначає напрями найбільш ефективного використання. Функція організації у управлінні оборотними коштами зводиться до створення умов його ефективного функціонування. Це забезпечується:

- розробкою методик, норм та нормативів;
- Формуванням структури управління;
- Встановленням взаємозв'язку між управлінськими підрозділами.

Координація в процесі управління забезпечує його безперервність, злагодженість та відповідність заданим параметрам. Метою координації є досягнення узгодженості дій всіх ланок системи управління.

Мотивація як функція управління виражається в економічному та моральномустимулювання працівників підприємства, оскільки необхідне підвищення зацікавленості членів трудового колективу в ефективному використанні виробничих запасів, прискоренні обороту коштів у сферах виробництва та обігу, раціональному залученні різних джерел оборотного капіталу.

Контроль як управлінська функція покликаний забезпечити правильну оцінку ситуації шляхом кількісної та якісної оцінки результатів функціонування підприємства, його керуючої та керованої систем. У загальній системі керування контроль виступає елементом зворотного зв'язку. Без цього неможливо знайти реалізовані повною мірою й інші функції управління.

Головною метою управління оборотними коштами підприємства є максимізація прибутку на вкладений капітал (рентабельності) при забезпеченні сталої та достатньої платоспроможності підприємства, що протистоять один одному. А для забезпечення сталої платоспроможності у підприємства повинна бути на рахунку певна сума коштів, фактично вилучена з обігу та необхідна для поточних платежів. Частина коштів має бути розміщена у вигляді високоліквідних активів. Таким чином, важливим завданням у частині управління оборотними коштами підприємства є забезпечення оптимального співвідношення між платоспроможністю та рентабельністю шляхом підтримання відповідних розмірів та структури оборотних коштів. Необхідно також підтримувати оптимальне співвідношення власних та позикових джерел оборотних коштів, оскільки від цього безпосередньо залежить фінансова стійкість і незалежність підприємства. Необхідно продумане ставлення до великих закупівель про запас сировини, матеріалів і комплектуючих виробів. Вигода від таких закупівель може бути чисто ілюзорною, оскільки вони призводять до заниженнясобівартості з усіма податковими наслідками, що випливають звідси, і до уповільнення оборотності оборотних коштів, що негативно впливає на фінансову стійкість.

У ході управління оборотними коштами прийнято контролювати:

- обсяг та структуру оборотних коштів, їх динаміку за видами, а також порівняно з виручкою від продажу;
- відповідність нормованих оборотних засобів нормативам, розмір та причини виникнення відхилень;
- зміни складу та величини нормованих та ненормованих оборотних коштів, їх причини та наслідки;
- Показники економічної ефективності використання оборотних коштів у динаміці.

Аналіз обсягу та структури оборотних коштів з підрозділом їх на нормовані та ненормовані проводиться за даними бухгалтерського балансу порівняно з початком звітного періоду. У процесі аналізу доцільно вивчити зміну за звітний період нормованих коштів, як у цілому, так і за окремими елементами: запаси сировини та матеріалів на складі, запаси готової продукції на складі, у дорозі, кошти та цінні папери в касі, товари, відвантажені за договорів комісії та доручення, надані послуги. Потім слід аналізувати ненормовані оборотні кошти: кошти на розрахунковий рахунок, дебіторську заборгованість, інші кошти. p align="justify"> Особливу увагу слід звернути на зміни абсолютної суми та питомої величини коштів, вкладених у товари, відвантажені та прийняті на відповідальне зберігання, у тому числі за договорами комісії та доручення, а також дебіторську заборгованість.

Особливе значення має тривалість операційного циклу, що з тимчасової іммобілізацією поточних активів. Необхідно простежити, чи покриває рентабельність щодо випущеної продукціївитрати, пов'язані з іммобілізацією та підтримкою виробничого процесу, або ж ці витрати компенсуються за рахунок рентабельності за наданими послугами та виконаними роботами. Тобто треба контролювати вихід витрат на виробництво з рамок беззбитковості фінансової діяльності підприємства загалом. В результаті аналізу виявляють недоліки у розміщенні та використанні господарських засобів, намічають заходи щодо їх усунення. Примітно, що темпи зростання нормованих оборотних коштів може бути вищим, ніж темпи зростання виручки від продажу в результаті випереджального збільшення грошових коштів та інших активів. У той же час зростання коштів, вкладених у готову продукцію, може відповідати або бути нижчим за темп зростання виручки від продажу. У цьому випадку слід визначити доцільність співвідношення, що склалося у використанні господарських коштів. За результатами фінансової складності корисно вивчити тенденцію вивільнення чи залучення додаткових оборотних средств. Для визначення економії оборотних коштів завдяки прискоренню їх оборотності встановлюють потребу в поточних активах за звітний період виходячи з фактичної виручки та швидкості обороту за попередній період. Збільшуючи оборотні кошти за рахунок позикових коштів, підприємству необхідно стежити за темпами зростання поточних активів та кредиторської заборгованості, крім того, дуже важливо спланувати надходження коштів на розрахунковий рахунок перед погашенням позики. Ця проблема є особливо актуальною, коли кредиторську заборгованість потрібно повертати, не чекаючи завершення операційного циклу за поточним проектом.

Велике значення з економічної погляду мають коефіцієнти оборотності виробничих запасів, дебіторську заборгованість, коштів, цінних паперів. Вони служатьвихідними даними до розрахунку ефективності використання оборотних засобів сільськогосподарського підприємства. Прискорення оборотності активів веде до вивільнення, тобто. до економії коштів, скорочення у питомому вираженні постійних витрат, підвищення ліквідності.