Побарний аналіз

У цій статті наведено приклад застосування методу побарного читання ринку (Bar-by-Bar method), що ґрунтується на його власних діях, як цьому навчав Річард Вайкофф у своєму курсі. У цьому прикладі від Гарі Дейтона – експерта методу Вайкоффа – показано, як інтегрувати разом структуру ринку, трендові лінії, різні тайм-фрейми, а також послідовність окремих барів ціни. Цей метод працює на будь-якому ринку, на будь-якому періоді.

Ціна росла після відкриття, а потім провела годину, перебуваючи в реакції, повільно дрейфуючи вниз. Об'єм був меншим на реакції, ніж об'єм на ралі від ранкових мінімумів (позначено червоною лінією). Спреди взагалі були вужчими на реакції, і коли реакція прогресувала, обсяг відступав. Вищі мінімуми (Higher Lows - HL) сформувалися, коли ринок почав пожвавлюватися і зростати.

побарний

Графік 1. S&P e-mini market on 3-minute

Після більш ранньої, невдалої спроби прорватися вище опору в пункті 1, ціна утримала досягнуті рубежі в пункті 2 на легкому обсязі (немає пропозицій) і також утрималася над Лінією Попиту YY, проведеною раніше. Все це оптимістично (бичачі ознаки).

[box]Позначте, як ми фокусуємося на існуючому фоні. Ми завжди починаємо аналіз із ситуації, що лежить на тлі зліва.[/box]

  • A – Ціна проштовхується через область опору (червона лінія) великому обсязі.
  • B - Наступний бар має схожий обсяг, але спред звузився, і ціна закриття знаходиться в середині - потенційні продавці виходять на ринок.
  • C – Цей бар дав зростання, але обсяг круто знизився. Це говорить нам заздалегідь, що Лінія Пропозицій ZZ навряд чи буде пробита.
  • D – Пропозиції набувають там, де це очікується. D – вниз-бар, закриття мінімумів на важкому обсязі.
  • E – Бар,що закривається на максимумах після занурення нижче D - це вказує, що буде зроблено нове ралі. Однак вузький спред і низький обсяг вказують, що покупці пішли, таким чином, ралі навряд чи піде дуже далеко.
  • F – Збільшення обсягу та невелике розширення спреду вказує на невелику активність нагорі каналу тренду, але результат – закриття на мінімумах. Цей Прихований Аптраст показує пропозиції.

закриття

Графік 2. S&P e-mini market on 15-minute

Більше інформації для аналізу Фона дасть комбінування різних періодів часу. Розглянемо Графік 1 з погляду вищого періоду часу, 15 хвилин. У своєму аналізі ми зараз (вказано стрілкою) розглядаємо дію ціни трохи вище за вчорашнє закриття і, що ще важливіше, в області, яка надала підтримку вчора вранці і в першій половині дня, але яка, ймовірно, чинитиме опір (червона лінія) ). Таким чином, фонові умови від вчорашньої сесії поєднуються з поточними сигналами пропозиції, поміченими на 3-хвилинному графіку, і дають сигнал для короткої позиції.

Повернемося до розгляду графіка 1:

  • G – Ринок відкочується до попереднього мінімуму в пункті E і робить ралі, але рух у барі G відбувається з вузьким спредом та дуже низьким обсягом. Попиту бракує; покупці просто не зацікавлені у переслідуванні зростаючих цін.
  • H – Прихований Аптраст, який знижується до закриття G збільшення обсягу. Ринок починає падати. Хороші розташування, щоб встановити шорти були в пунктах F і H
  • I – Коли ринок падає, обсяг зростає. Бар I закривається на мінімумах. Збільшення обсягу та слабке закриття говорить нам заздалегідь, що рівні підтримки по лінії тренду YY та горизонтальна лінія підтримки (червона лінія) навряд чиутримаються.
  • J – Розповідає в основному ту саму історію як і Бар I – продавці твердо контролюють ситуацію (вниз-бар, збільшений обсяг, збільшення спреду, та закриття у мінімуму), і ціна, ймовірно, проломить лінію підтримки та впаде далі.

А тепер питання – який би Ви дали побарний аналіз попиту та пропозиції на барах K та L?

Відповідь від Гарі Дейтона – під спойлером.

[toggle title_open="Закрити" title_closed="Відкрити" h >

L – Обсяг, що увійшов між J і K, змусив ринок йти боком до пункту L. Позначте спреди та обсяги. Спреди (або діапазони) вузькі, і низький обсяг і відступає, коли ринок намагається зробити ралі. Два бари перед L показують малий інтерес покупців (немає попиту). L – Прихований Аптраст на збільшення обсягу, що закривається на мінімумах. У ринку є кволе ралі до максимуму ранкової сесії у пункті X. Це – інше гарне місце, щоб відкрити коротку позицію або додати до наявної. Останній бар на графіці – вниз-бар на широкому спреді зі збільшенням обсягу, закриття мінімумами. Пропозиція має повний контроль.

Це приклад читання бару за баром, оцінюючи ситуацію щодо його власної дії, використовуючи Метод Аналізу Ринку Річарда Вайкоффа (Wyckoff). Він включає існуючі умови на тлі, різні періоди часу, лінії тренду та розуміння того, як попит та пропозиція – продавці та покупці – показують себе на графіках.

[button link="forum.sprosipredlozhenie.com"]Більше прикладів з аналізом графіків за методом Вайкоффа – на форумі Інституту Попиту та Пропозиції[/button]

Активний трейдер, починаючи з 1999, Dr. Dayton працює на ринках акцій, товарних ф'ючерсів, ф'ючерсів на індекси, та опціонів, застосовуючи методи Вайкоффа (Wyckoff method) ринковогоаналізу. Він є експертом методу Вайкоффа, забутої майстерності читання графіка, який розкриває дисбаланси попиту та пропозиції шляхом аналізу ціни та обсягу торгів. Психолог, який отримав докторський ступінь у Rutgers University, також вивчає ментальну та емоційну сторону торгівлі.