Інвестиційний менеджер - завжди в грошовому потоці

Гроші мають приносити гроші. В іншому випадку вони лише знецінюються з кожним днем, приносячи масу прикростей. На підприємстві з великим капіталом вирішення проблеми займаються спеціальні люди — інвестиційні менеджери.

Інвестування - це вкладення капіталу з розрахунком отримати дохід у майбутньому.

Володіння грошима завжди зобов'язувало шукати їм застосування, щоб гроші працювали, приносили прибуток, а не лежали без діла. Історію інвестування можна датувати моментом усвідомлення, що гроші під матрацом – невигідно, і рішенням вкласти ці їх у розвиток нової справи (чи пустив як позику або куди простіше купити золотий злиток). Очевидно, що чим більший капітал можна помістити в проект, тим на більший прибуток можна розраховувати. Невеликі внески приватних власників можуть дати сумарно потужний інвестиційний ресурс, який забезпечить прибуток вкладникам, а й реалізує істотне зростання економіки.

Коли вкладників стає дедалі більше, складно досягти єдиної думки в управлінні грошовим потоком, яка вимагає аналізу ситуації на ринку, оцінки можливих ризиків, а також вироблення єдиної стратегії. Ніхто з інвесторів не хоче опинитися в положенні Буратіно, який, сподіваючись виростити грошове дерево, просто закопав свої монетки в землю, втративши таким чином їх назавжди. Коли управлінням фінансами та прийняттям рішень займаються самі вкладники — це малоефективно: погляди на прибутковість проекту можуть розходитися, так само як і оцінка ситуації, що склалася. Оптимально це доручити цю справу професіоналу – інвестиційному менеджеру.

Інвестиційний менеджер – хто це?

Завдання інвестиційного менеджера - аналіз можливих напрямів, об'єктів для вкладення коштів та вибір найбільш оптимальних варіантів з урахуваннямвсіх можливих ризиків та передбачуваної прибутковості.

Спеціалізацій у сфері інвестиційного менеджменту достатньо. Конкретизація діяльності залежить від цього, у якій сегмент ринку проводиться інвестування. І за кожною відкритою вакансією можуть ховатися різні вимоги та посадові обов'язки. Але незалежно від діяльності та області докладання зусиль, спільними всім менеджерів у сфері інвестицій залишаються завдання забезпечення прибутку компанії-роботодавцю. Для досягнення цієї мети кошти можна вкладати у фінансові активи (цінні папери: акції, облігації та ін), нефінансові активи (дорогоцінне каміння, метали), матеріальні активи (нерухомість), нематеріальні цінності (наукові розробки).

Управління активами, у якому напрямі воно здійснювалося, і двох основних етапів. Перший: аналіз поточної ситуації, оцінка активів, прогнозування передбачуваного прибутку та можливих ризиків. З другого краю етапі відбувається власне дію щодо інвестиційних коштів чи об'єктів інвестицій. Так, якщо йдеться про так званий «портфельний менеджмент» (формування та управління портфелем цінних паперів) у роботі буде задіяно кілька фахівців. Аналітик, який має проаналізувати поточний та передбачуваний стан ринку, портфельний менеджер, на підставі інформації, наданої аналітиком, який приймає рішення про доцільність тих чи інших дій (купівля нових акцій, продаж наявних паперів) та трейдер, що безпосередньо здійснює угоди на ринку. У процесі бере участь і «група підтримки» – юристи, спеціалісти бек-офісу, бухгалтери. Номенклатура професій та спеціалізація працівників, задіяних в управлінні інвестиціями, може бути різноманітною. Так, якщо йдеться про вкладення у сферунерухомості, роль інвестиційного менеджера виконує професійний ріелтор, який зможе дати максимально точну оцінку стану справ на ринку нерухомості та спрогнозувати доцільність вкладення коштів у той чи інший об'єкт.

Знання – сила

На перший погляд може здатися, що успішність інвестиційного менеджера — це справа удачливості або наслідок гарної інтуїції. Як інакше можна пояснити той факт, що одному менеджеру вдається вибирати успішніші проекти, ніж ті, в які вкладають гроші інші? Насправді все набагато складніше. Робота інвестиційного менеджера — це не лише й не так інтуїція. Фахівець, який має намір побудувати успішну кар'єру у сфері інвестування, повинен володіти великим масивом знань (теорія інвестиційного менеджменту, бухгалтерський облік, макро- та мікроекономіка, принципи технічного та фундаментального аналізу, математичне моделювання та статистика, відповідні законодавчі та нормативні акти). Розроблено теорії, на основі яких створено методики розрахунку ризиків та прибутковості вкладення коштів, оптимізації інвестування, оцінки ефективності інвестиційних проектів. Без цих знань, розрахунків та постійного аналізу інвестор ніколи не зможе досягти позитивних результатів. Діяльність у цій сфері - постійна робота з великим масивом інформації. Менеджер повинен уміти її зібрати, проаналізувати, намітити стратегію та скласти план своїх дій. Його завдання — оцінити ефективність програм та інвестиційних проектів, ухвалити адекватне інвестиційне рішення та довести його до успішного виконання.

Де можна отримати знання, потрібні для роботи?

Освіта у сфері економіки та фінансів можна здобути у Київській економічнійуніверситеті (колишній Інститут народного господарства), Національному Університеті імені Тараса Шевченка (економічний факультет), Києво-Могилянській академії (факультет економічних наук), Донецькій державній академії управління (факультет менеджменту у невиробничій сфері), Харківському (економічний факультет) та Одеському економічному університетах.

Освіта за спеціальністю «управління фінансами» (financial management), отримана в західних бізнес-школах, цінується набагато вище за вітчизняну.

Втім, якщо у вас вища математична, цілком можете спробувати себе в інвестиціях: після теорії диференціальних рівнянь та інших премудростей математичного факультету формули розрахунку прибутковості інвестування здадуться дрібницями. А спеціальні знання отримаєте, якщо пощастить і вас приймуть стажистом до інвестиційної компанії.

Крок за кроком

Навіть маючи профільну спеціальність та диплом престижного навчального закладу, немає гарантій, що вас приймуть на роботу з розкритими обіймами, а тим більше довірять приймати важливі рішення та розпоряджатися великими сумами.

Зазвичай про побудову кар'єри студенти починають замислюватись ще на третьому-четвертому курсах. Вибирають інвестиційну компанію або банк і намагаються влаштуватися практикантами хоча б на час канікул. Основна робота стажистів – «принеси – подай – розсортуй»: заповнення баз даних, допомога спеціалісту компанії у поточних питаннях, які не потребують кваліфікації та відповідальності. Та й оплата на такій позиції (якщо взагалі передбачається) мінімальна. Проте є можливість придбати найцінніше — досвід.

Після практики (звичайно, за умови, що ви залишили про себе гарне враження) можна влаштуватися на ту ж компанію на посаду молодшого (junior) менеджера. Якщо нацю позицію претендуватимуть два кандидати, практикант, який добре себе зарекомендував, і фахівець з боку — швидше за все, перевагу віддадуть першому, який уже встиг ознайомитися з діяльністю даної компанії або інвестиційного банку. Тому стажування під час канікул — справа хоч і не обов'язкова, але вкрай корисна і полегшує подальше працевлаштування.

Порівняно з практикантами, молодший менеджер — більш серйозна та відповідальна позиція. Напрямок роботи залежить від того, до кого саме працівник іде «молодшим»: до аналітика, портфельного менеджера або трейдера.

Кар'єрної «стелі» в цій галузі практично не існує. З позиції менеджера можна просунутися до посади директора напряму, потім ще вище стати керуючим директором інвестиційної компанії або інвестиційного банку. Залежно від політики керівництва успішного директора можуть запросити стати партнером — власником невеликої частки акцій компанії. Особливо такий підхід є популярним на Заході. Вважається, що фахівець набагато більше зацікавлений в успіху підприємства, коли від цього залежить його особистий дохід.

Набравшись досвіду та підкопивши зв'язків, заробивши стартовий капітал, можна відкрити свій інвестиційний банк. Втім, іноді пропозиція про співпрацю від великої закордонної інвестиційної компанії виявляється набагато цікавішою.

Терміново потрібно…

Вимоги роботодавців до претендентів у цій галузі досить стандартні:

вища освіта (економічна чи математична);
знання законодавства у галузі інвестицій, управління активами;
знання теорії інвестування, фінансової математики та фінансового аналізу:
практичні навички роботи на ПК;
добрі знанняанглійської мови.

Обов'язкова додаткова вимога – досвід роботи у конкретному напрямі інвестування. А також досвід організації тих чи інших інвестиційних проектів, проведення операцій та управління грошима.

Робота інвестиційного менеджера пов'язана з постійним розвитком та самоосвітою. У його полі зору — компанії з різних сфер та напрямів діяльності, що допомагає досконало розібратися, як влаштований будь-який бізнес у принципі. Постійне спілкування з новими людьми, вирішення нетривіальних завдань робить цю роботу динамічною та дуже цікавою. А додає задоволення азарт та драйв від вдалої угоди чи вкладення. Загалом нудно на такій роботі не буде.